Инвестирование в Россию: налоги и сроки В "Путешествии" рассказывается о том, где и когда белорусские инвесторы платят налоги при инвестировании на российском рынке. В нем показаны этапы осуществления платежей в России и суммы, которые еще должны быть выплачены в Беларуси. Четкая последовательность действий снижает трения, которые часто сдерживают трансграничное инвестирование.
Лицензированный брокер, а не налоговый консультант Белорусская инвестиционная компания, имеющая полную лицензию, работает как в Беларуси, так и в России, обслуживая частных клиентов на российских биржах. Она предоставляет доступ к рынку и делится практическим опытом, но не может предоставлять официальные налоговые консультации. Сложные или узкие вопросы решаются после сессии или направляются в профессиональные консалтинговые фирмы.
Почему российский рынок расширяет Ваши возможности Белорусский рынок все еще находится в стадии формирования, что ограничивает доступные возможности. Российский рынок открывает более широкий спектр инструментов, стран, валют и стратегий диверсификации. Выход на биржи Москвы и Санкт‑Петербурга, включая внебиржевые сделки, повышает потенциал заработка и ускоряет обучение.
Основные инструменты: Облигации, Акции, Фонды, Металлы, Валюта Облигации федерального займа (ОФЗ) являются наиболее надежными ценными бумагами страны, выпускаемыми Министерством финансов. Корпоративные облигации крупных эмитентов, как правило, приносят больше прибыли, чем ОФЗ. Акции приносят дивиденды и могут дорожать, учитывая текущий интерес к информационным технологиям, энергетике и промышленности. Биржевые фонды и BPIF объединяют акции, облигации и металлы; золото и серебро торгуются в граммах на Московской бирже и хранятся на отдельных металлических счетах. Конвертация валюты в доступные валюты остается открытой, несмотря на ограничения, связанные с санкциями.
Откройте учетную запись и пройдите удаленную верификацию Начните с регистрации личного кабинета и декларирования вашего налогового резидентства (для белорусов, Беларусь). Пройдите быструю верификацию, отправьте брокерское соглашение и выберите целевой счет для получения доходов. Удаленная идентификация осуществляется через мобильное приложение AS Invest в Беларуси, что позволяет заключить дистанционный контракт с российским брокером.
Выберите способ выплаты, определите удержание налога При выборе банковского счета происходит немедленное удержание поступающих дивидендов и купонов по облигациям. При выборе брокерского счета удержание откладывается до конца года, закрытия счета или продажи с полным снятием средств. Дивиденды и купоны, полученные на брокерский счет, можно повторно использовать до наступления события удержания. Цены остаются прежними, меняется только время.
Зарегистрируйте договор в Национальном банке Белорусское законодательство требует регистрировать любое соглашение с иностранной финансовой организацией, прежде чем переводить средства российскому брокеру. Регистрация доступна на портале Национального банка или в любом белорусском банке, при этом для более быстрой корректировки предпочтительна самостоятельная регистрация. Поскольку в брокерских контрактах отсутствует фиксированная сумма, необходимо регистрировать даже небольшие планируемые инвестиции. Это правило действует с 9 июля 2021 года и распространяется также на более ранние контракты.
Торгуйте с помощью QUIK, контролируйте заказы и затраты Инвесторы управляют портфелями с помощью широко используемой платформы QUIK в мобильном, настольном и веб-форматах. В интерфейсе отображаются списки инструментов, книги заявок и графики для мониторинга цен. Заявки рассчитывают стоимость сделки и комиссию брокера перед отправкой. Платформа постоянно совершенствовалась с 1990-х годов.
Знать налоговые базы и сферу деятельности агента Российские налоги различают купоны ОФЗ, купоны корпоративных облигаций, дивиденды и доходы от изменения цен. Драгоценные металлы и валюты также формируют налогооблагаемый доход в зависимости от резидентства, но брокер не рассчитывает и не удерживает эти налоги, а также не отслеживает их базу. В отношении акций, облигаций и фондов брокер выступает в качестве налогового агента и удерживает причитающиеся суммы. Ставки являются прогрессивными и варьируются в зависимости от вида дохода.
Воспользуйтесь Российско–белорусским соглашением об избежании двойного налогообложения Международный договор 1995 года предотвращает двойное налогообложение путем зачета налога, уплаченного в стране происхождения, в счет налога, подлежащего уплате в стране постоянного проживания. Доход облагается налогом в случае его получения по ставкам, установленным Международным договором. Начисленный налог на прибыль в России уменьшает или устраняет обязательство Беларуси по уплате 13% с того же дохода. Это избавляет от необходимости дважды платить один и тот же налог.
Купоны ОФЗ: 0% в России, 13% в Беларуси Для резидентов Беларуси купоны ОФЗ в России не облагаются налогом, поэтому весь купон остается у инвестора. Брокер, как налоговый агент, ничего не удерживает с российской стороны из этого дохода. В Беларуси купон облагается налогом в размере 13%, который должен быть уплачен на месте. Этот стимул способствует удержанию надежного государственного долга.
Купоны по корпоративным облигациям: 10% в России, +3% в Беларуси С купонов по корпоративным облигациям в России удерживается 10%-ная сумма. При выплате на банковский счет сумма удерживается немедленно; при выплате на брокерский счет сумма выплачивается в установленные брокером сроки. В Беларуси общая ставка составляет 13%, за исключением 3%‑ной надбавки к зарплате. Надбавка к доходности облагается небольшим налогом на добавленную стоимость.
Дивиденды: 15% удерживаются в России, без пополнения Дивиденды по акциям облагаются налогом в России по ставке 15%. Платежи, зачисляемые банком, удерживаются сразу, в то время как дивиденды, начисляемые брокером, могут быть использованы до наступления срока удержания. Поскольку в Беларуси налог составляет 13%, в соответствии с соглашением больше ничего не выплачивается. Более высокая российская ставка полностью покрывает обязательства Беларуси.
Прирост капитала: 30% в России, никаких обязательств в Беларуси Прибыль от покупки по более низкой цене и продажи по более высокой в России облагается налогом в размере 30%. Прибыль в размере 50 при сделке от 100 до 150 процентов приводит к удержанию 15 процентов. Удержание производится в соответствии с правилами выбора времени между банком и брокером, описанными ранее. Поскольку 30% превышают 13%, Беларусь не взимает никаких дополнительных платежей и не предлагает возврат средств.
Фонды и ETF: Одинаковые ставки, более продуманная механика Фонды облагаются налогом так же, как и прямые вложения — 30% на повышение цены и 15% на распределяемые дивиденды. Они обеспечивают диверсификацию по многим активам, что часто упрощает формирование портфеля. Дивиденды по базовым ценным бумагам либо накапливаются и повышают стоимость фонда, либо выплачиваются, снижая стоимость фонда. В долгосрочной перспективе такая структура может облегчить текущее налогообложение по сравнению со сбором отдельных ценных бумаг.
Стабильный портфель: Предсказуемый доход и защита Сочетание ОФЗ, ориентированное на стабильность, обеспечивает надежность и нулевой налог с купонного дохода в России. Корпоративные облигации обеспечивают дополнительную доходность при сохранении высокого кредитного качества. Небольшой золотой срез обеспечивает защиту от девальвации и инфляции. Цель - сохранить капитал и получать стабильный, прогнозируемый доход.
Сбалансированное портфолио: 50/50 для любых погодных условий Сочетание облигаций и акций или паевых инвестиционных фондов обеспечивает устойчивость на протяжении рыночных циклов. Купоны по облигациям могут выплачиваться ежемесячно, что обеспечивает стабильный денежный поток. Акции, размещаемые в конверте, дорожают при более высокой ожидаемой доходности. Управление остается простым и требует мало времени.
Портфель проектов для роста: Сосредоточьтесь на победителях, сохраняйте обороноспособность Подход, основанный на росте, концентрирует капитал в избранных компаниях с высокими перспективами, сохраняя при этом защитный слой из золота, фондов и облигаций. Корпоративные облигации в данном случае играют более защитную роль, чем ОФЗ. Такие наглядные названия, как Сбербанк и Яндекс, демонстрируют идею без формирования личных рекомендаций. Для получения более высокой потенциальной прибыли требуется осведомленность о налоге на прибыль в размере 30%.
Соблюдение требований в первую очередь: Четыре основных шага Перед любыми переводами зарегистрируйте брокерское соглашение в Национальном банке Беларуси. Выбирайте инструменты, учитывающие как российские, так и белорусские налоговые ставки, и полагайтесь на соглашение, чтобы избежать двойного платежа. Консультируйтесь со специализированными налоговыми консультантами по сложным или значительным портфелям, что является обычной практикой среди инвесторов в России. Государственным служащим следует ознакомиться с контрактными ограничениями, поскольку владение акциями может быть запрещено, в то время как облигации, пассивные фонды или доверительное управление могут быть приемлемы.
Налоговое резидентство в Беларуси: 183 дня и возможность получения гражданства в запасе Налоговое резидентство определяется на основании пребывания в Беларуси в предыдущем году, при этом более 183 дней в Беларуси дают право на проживание. Дни, проведенные за границей для лечения, деловых поездок или отпуска, по‑прежнему засчитываются в общую сумму в 183 дня. Если ни в одной стране не пройдет 183 дня, Беларусь признает своих граждан резидентами в соответствии с принципом гражданства. Резиденты должны декларировать доход от иностранных инвестиций независимо от инструмента.
Декларирование иностранных доходов: Цифровое, на бумаге или по доверенности Доход за 2023 год должен быть задекларирован до 31 марта 2024 года. Подача декларации возможна через личный кабинет налогоплательщика, лично, по почте или через представителя с доверенностью. Личный счет может быть открыт в налоговой инспекции, с помощью межбанковской идентификации или через оператора связи, и в нем предварительно указываются иностранные доходы, о которых известно властям из банковских поступлений и обмена информацией. Лица, подающие документы в бумажном виде, могут скачать форму и отправить ее в любую инспекцию, независимо от места жительства.
Учитывайте российский налог, соблюдайте сроки, избегайте штрафных санкций Чтобы зачислить российский налог в Беларуси, подайте заявку на получение кредита и предоставьте заверенное подтверждение дохода и уплаченного налога в России или копию российской декларации с платежными документами. Брокер может выдать налоговую справку по запросу для подтверждения зачисления. Недостающие документы могут быть добавлены в течение года после подачи, в противном случае налог пересчитывается и подлежит уплате после уведомления. Уведомление поступает до 30 апреля, а оплата должна быть произведена до 1 июня следующего года. Удержанные в России излишки в Беларуси не возвращаются, а за несвоевременную оплату взимаются штрафы в размере 15% за халатность или 40% за умысел, в зависимости от минимальных сумм в базовых единицах.
Высокий Налог На Прирост Капитала Подталкивает Новичков к Использованию Более Безопасных Инструментов Белорусские инвесторы в России сталкиваются с налогом на купонный доход в размере 0% по ОФЗ, 10% - по корпоративным облигациям и 30% - с повышением цен на акции и многие фонды. Такая структура на начальном этапе намеренно удерживает капитал от экзотических и высокорискованных сделок. Сопоставимые сборы в некоторых странах Европы достигают 40-45%, так что этот уровень является значительным, но не запредельным. Прибыль остается достижимой, несмотря на более высокую ставку.
Налоги финансируют общество; Разумно распределяйте риски и начинайте с малого Налоговые платежи финансируют общественную инфраструктуру, от фасадов зданий до дорог, и в обеих странах действуют прогрессивные шкалы. Цель состоит не в том, чтобы вытеснить инвесторов из акций, а в том, чтобы ограничить чрезмерное использование более рискованных активов. Разумно начинать со скромных ассигнований, пока системы не созрели. По мере стабилизации рынка и процессов может последовать упрощение налогообложения.
Ставки фиксируются на год, политика адаптируется к спросу инвесторов Налоговые ставки на следующий год уже установлены, поэтому нынешняя система останется в силе еще на один год. Государственные органы реагируют на частые и целенаправленные запросы со стороны большого числа инвесторов. По мере роста числа участников и усиления призывов к корректировке ставок по конкретным инструментам вероятность изменений возрастает. Между тем, российский рынок предлагает более широкий инструментарий и более высокую волатильность, что создает новые возможности.
Планируйте, а не гоняйтесь за дофамином: Портфели ценных бумаг и облигации способствуют росту цен. Активные спекуляции разрешены, и иногда они могут удвоить или утроить счет, но игры в угадайку не являются стратегией. Финансовое планирование и диверсификация портфелей обеспечивают дисциплину при принятии решений. Постоянный рост и стабильный денежный поток являются двигателем благосостояния. Государственные и корпоративные облигации превосходно справляются с этой задачей.
Границы между налоговыми агентами: Удержание налогов в России, подача документов в Беларуси Брокер выступает в качестве налогового агента в Российской Федерации и удерживает налоги там. Подача деклараций и уплата налогов в Беларуси остаются обязанностью инвестора. Ставка повышения цен в размере 30% остается стабильной; только некоторые экзотические виды сделок выходят за рамки компетенции налоговых агентов и требуют индивидуального подхода.
Пути финансирования и нюансы налогообложения иностранной валюты/металлов Белорусские рубли можно отправить через Паритетбанк, а российские рубли - через Технобанк; выбирайте банк с более низкими комиссиями и быстрым зачислением средств. При торговле валютой и драгоценными металлами брокер не рассчитывает и не удерживает налог, поскольку такие активы по российскому законодательству рассматриваются как имущество. Любые вытекающие из этого налоговые обязательства являются индивидуальными. Подходы могут отличаться, если инструменты выражены в рублях, но привязаны к валюте.
Рублевые облигации, привязанные к валюте: Нулевая ставка купона, облагаемая налогом переоценка Рублевые облигации, индексированные в долларах США или евро, приводят к налогооблагаемой переоценке основной суммы, поскольку инвестиции и прибыль выражены в рублях. Купонный доход по таким облигациям может облагаться налогом по нулевой ставке. Ставка 30% применяется к изменению цены в зависимости от валютной привязки. Взвесьте это, прежде чем вкладывать значительные суммы.
Отделяйте купоны от прироста цен; Облагайте налогом спред в размере 30% Для облигаций и других инструментов купонный доход и изменения цен учитываются отдельно. Прирост капитала рассчитывается как разница между ценой продажи и купонного дохода, независимо от купонных поступлений. Покупка по цене 51% от номинала, а затем продажа по цене 80%, приводит к возникновению спреда, облагаемого налогом в размере 30%. То же самое относится и к ожиданию погашения: спред по-прежнему облагается налогом в размере 30%.
Вовремя регистрируйте зарубежные контракты или платите штраф Если международный контракт не зарегистрирован в Национальном банке Беларуси вовремя, административный штраф составляет пять базовых величин. Соблюдение требований позволяет избежать ненужных затрат. Экономия на штрафах - это часть работы инвестора.
От мокрых печатей до электронных подписей: подтверждение российского удержания Белорусские налоговые органы часто требуют справку об удержанном российском налоге, подтвержденную российскими властями. Бумажные оригиналы с мокрыми печатями можно запросить уже сегодня. Цифровой обмен с использованием электронных подписей находится на завершающей стадии и, как ожидается, будет запущен в начале следующего года. После запуска брокер, как налоговый агент, выдаст документы с электронной подписью, подходящие для подачи в Беларусь.
Налогообложение без снятия средств: Удержание в конце года и подача документов в Беларусь Доход возникает даже в том случае, если средства остаются на брокерском счете и не отправляются в Беларусь и не выводятся из России. В течение года купонный доход, дивиденды и торговые результаты учитываются при налогообложении. Брокер удерживает средства при выводе средств и, если этого не происходит, рассчитывает базу на конец года и запрашивает средства для удержания. Закрытие счета также влечет за собой полное удержание средств. После удержания в России доход декларируется в Беларуси за этот налоговый год.
Руководители и собственники: Используйте брокерские услуги, чтобы избежать инфляции Для руководителей крупных предприятий и владельцев бизнеса открытие брокерского счета является следующим логическим этапом управления капиталом. С инфляцией нельзя бороться, оставляя средства без дела. Платформа предлагает множество инструментов и портфельных подходов, адаптированных к различным целям. Планируется, что в следующем году автоматизация процессов регистрации контрактов и деклараций станет массовым сервисом.
Глобальные нормы: Освобождение от двойного налогообложения, Обмен информацией, Профессиональная помощь Уплата налога на инвестиционный доход является стандартной практикой везде, где существуют фондовые рынки. Порядок уплаты налогов и порядок применения льгот определяются международными договорами и двусторонними механизмами, и многие из них остаются в силе. Международный обмен информацией продолжает расширяться с каждым годом. Диверсификация между юрисдикциями является естественной и ожидаемой. Те, кто не желает разбираться в деталях, могут обратиться к квалифицированным специалистам.
Упрощенный рабочий процесс: Удержание средств агентом, Один запрос документа Инвесторы больше всего боятся бумажной волокиты, а не налогов. Являясь профессиональным российским брокером и налоговым агентом, фирма удерживает и отправляет платежи за вас. В конце года запросите документы и отправьте их в белорусские налоговые органы. Нерезиденты, которые не могут воспользоваться российскими электронными сервисами, могут связаться с Федеральной налоговой службой по почте на юридический адрес брокера.
Налоговое резидентство Беларуси: Правило 183 дней на практике Согласно статье 17 Налогового кодекса, налоговое резидентство в Беларуси зависит от того, проводите ли вы в стране более 183 дней в течение календарного года. Налоги уплачиваются после окончания календарного года с доходов за этот год. Вид на жительство определяется за год, в течение которого был получен доход, исходя из количества дней, проведенных в настоящее время. Проведя более 183 дней в другом государстве (например, в России), вы можете сменить вид на жительство на этот год.
Прогрессивная ставка в размере 25%, привязанная к источнику дохода в Беларуси Ставка в размере 25% применяется, когда общий годовой доход превышает 200 000 белорусских рублей, как правило, в тех случаях, когда источником дохода является Беларусь. Влияет ли на это отсрочка выплаты дивидендов, зависит от правил, регулирующих источник дохода. Точные пороговые значения и условия указаны в Налоговом кодексе.
Математика погашения ОФЗ: когда достигает 30%, а когда нет Покупка по номиналу и погашение по номиналу не приводит к увеличению стоимости капитала и 30%-ному сбору со спреда. Покупка со скидкой — например, 80% — и погашение по 100% приводит к 20%-ной прибыли, облагаемой налогом в размере 30%, что составляет 6% от номинала. Покупка со скидкой выше номинала и погашение по номиналу не влечет возврата налога. Налогообложение купона зависит от инструмента: ОФЗ - 0%, корпоративные облигации - 10%.
Маржинальный доступ с ограничениями на Московской бирже Белорусские клиенты могут осуществлять маржинальную торговлю по выбранным инструментам. Кредитное плечо предоставляется по надежным государственным и корпоративным облигациям высокого качества, а также акциям с высокой капитализацией. Перед использованием кредитного плеча рекомендуется обсудить риски с менеджерами. Брокер ведет специальный список, рассматривает запросы и может отказать в марже, если она не подходит.
Заключение под стражу в NRD и путь к квалифицированному статусу Ценные бумаги, приобретенные в России, хранятся в Национальном расчетном депозитарии, центральном депозитарии страны. Брокер открывает и обслуживает ваши брокерские и депозитарные счета. Доступ к сложным инструментам или инструментам с более высоким уровнем риска имеют только квалифицированные инвесторы. Квалификацию можно получить, обладая достаточным количеством активов (в настоящее время 6 млн рублей), демонстрируя торговую активность, имея аккредитованное финансовое образование, соблюдая пороговые значения стоимости имущества или сдав экзамен. В следующем году порог активов может быть повышен.
Две Юрисдикции, Два Кабинета: Как Настраивается Доступ Беларусь и Россия являются отдельными юридическими и техническими экосистемами, поэтому учетные записи не являются едиными. Зарегистрируйтесь в приложении AS Invest, затем откройте отдельную российскую брокерскую компанию через соответствующий веб-сайт и личный кабинет. Будут отправлены учетные данные, после чего торговля может осуществляться через мобильный или веб-интерфейс. Пополнение счета и размещение заказов происходит в этом кабинете. Сотрудники Минска могут оказать помощь по предварительной записи, а обсуждения ведутся в чатах сообщества.
Взаимозачет, FIFO, отсутствие переносов и другие налоговые льготы В рамках одного брокерского счета на Московской бирже результаты по акциям, облигациям и фондам взаимозачитываются, а для сопоставления частичных покупок и продаж используется метод FIFO. В Беларуси не допускается глобальный взаимозачет между брокерами или перенос убытков физических лиц на будущее; каждый год является самостоятельным, и каждый доход декларируется отдельно. Трехлетняя налоговая льгота по долгосрочному владению активами распространяется только на граждан России. Комиссионные брокера не уменьшают налогооблагаемую базу. Прибыль от операций с валютой и драгоценными металлами в России не удерживается и должна декларироваться в Беларуси по ставке 13%, при этом весь иностранный доход пересчитывается в белорусские рубли по правилам, основанным на долларах США, а российский налог вычитается из белорусских 13% или выплачивается недостача.